近日，漢堡商業(yè)銀行（Hamburg Commercial Bank）航運(yùn)業(yè)務(wù)主管Jan-Philipp Rohr表示，現(xiàn)在開(kāi)始感受到一些競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手已經(jīng)決定完全停止對(duì)航運(yùn)的貸款。“這對(duì)我們來(lái)說(shuō)是一個(gè)機(jī)會(huì)，是一個(gè)能夠以可接受的杠桿獲得優(yōu)質(zhì)業(yè)務(wù)和優(yōu)質(zhì)客戶(hù)的機(jī)會(huì)。”
他闡述道，銀行從航運(yùn)領(lǐng)域的撤離對(duì)德國(guó)漢堡商業(yè)銀行而言是有利的。
實(shí)際上，盡管許多歐洲銀行已經(jīng)或準(zhǔn)備退出航運(yùn)，但漢堡商業(yè)銀行仍對(duì)海運(yùn)業(yè)務(wù)開(kāi)放，客戶(hù)數(shù)量也在不斷增加。航運(yùn)界網(wǎng)此前曾報(bào)道，該銀行今年上半年航運(yùn)板塊持續(xù)實(shí)現(xiàn)盈利，錄得稅前凈利潤(rùn)6,600萬(wàn)歐元。截至6月底，航運(yùn)業(yè)務(wù)資產(chǎn)達(dá)到45億歐元。
另?yè)?jù)Jan-Philipp Rohr透露，該行上半年新增海運(yùn)貸款達(dá)5億歐元，并有望連續(xù)兩年實(shí)現(xiàn)10億歐元的目標(biāo)。
這些新貸款主要用于為航運(yùn)公司提供再融資。同屬于德國(guó)的銀行，比如DVB和Nord LB等銀行正處于關(guān)閉航運(yùn)業(yè)務(wù)的過(guò)程中。這些銀行關(guān)閉航運(yùn)業(yè)務(wù)是過(guò)去10年來(lái)的一個(gè)大趨勢(shì)。在這個(gè)趨勢(shì)中，許多歐洲銀行縮小了對(duì)航運(yùn)業(yè)的貸款規(guī)模，或完全退出該行業(yè)。當(dāng)前的疫情危機(jī)似乎又強(qiáng)化了這一趨勢(shì)。
Jan-Philipp Rohr表示，“在我看來(lái)，北歐的銀行目前將重點(diǎn)放在現(xiàn)有的放貸資產(chǎn)上，尤其是管理好海工和滾裝船資產(chǎn)上?！?/p>
與許多其他銀行一樣，漢堡商業(yè)銀行目前正在全面重新評(píng)估其風(fēng)險(xiǎn)狀況。部分原因是疫情帶來(lái)的危機(jī)和挑戰(zhàn)，另一方面也是因?yàn)樵撱y行正在努力遵守德國(guó)銀行協(xié)會(huì)（Association of German Banks）對(duì)存款擔(dān)保金的要求。
不過(guò)，這種做法并未影響該行的航運(yùn)業(yè)務(wù)。2020年上半年，油輪業(yè)務(wù)對(duì)該銀行尤其有利。在今年春季油價(jià)崩盤(pán)后，多數(shù)油輪都擁有超強(qiáng)現(xiàn)金流。當(dāng)時(shí)，市場(chǎng)充斥著大量貨物，導(dǎo)致油輪需求飆升。
Jan-Philipp Rohr稱(chēng)，今年上半年的油輪運(yùn)價(jià)是過(guò)去10年以來(lái)最好的。該行與丹麥油輪公司Torm簽訂的兩項(xiàng)新貸款協(xié)議，是2020年業(yè)務(wù)的典型例子。
集裝箱市場(chǎng)也令人驚訝。許多人預(yù)計(jì)，班輪公司將受到疫情的沉重打擊，但船公司對(duì)運(yùn)力的嚴(yán)格控制反而帶來(lái)了不錯(cuò)的運(yùn)價(jià)。干散貨市場(chǎng)則面臨著更多的不確定性。
“很高興看到，我們?cè)谶@三個(gè)主要業(yè)務(wù)領(lǐng)域的影響沒(méi)有預(yù)期的那么大。航運(yùn)當(dāng)然受到疫情的嚴(yán)重影響，但主要影響郵輪和滾裝船公司。幸運(yùn)的是，我們對(duì)這些細(xì)分市場(chǎng)的接觸非常少?！?/p>
航運(yùn)界網(wǎng)了解到，該行在三大主流市場(chǎng)的資產(chǎn)占比高達(dá)84%，其中干散貨船、油輪和集裝箱船方面的占比分別是27%、17%和40%。
在具體的船舶投資方面，漢堡商業(yè)銀幾乎只專(zhuān)注于為二手船提供企業(yè)貸款和融資。據(jù)Jan-Philipp Rohr解釋?zhuān)壳爸挥猩贁?shù)銀行為新造船提供資金?！拔覀?nèi)匀豢吹椒▏?guó)銀行這樣非?；钴S的參與者。但如果我們談?wù)撔略齑蔷筒辉偈倾y行的事了。更有可能的情況是，租賃公司在集裝箱船以及其他領(lǐng)域進(jìn)行高杠桿交易。我們?nèi)匀粚?zhuān)注于二手船。從風(fēng)險(xiǎn)的角度來(lái)看，這是一個(gè)很好的策略”。
在中資租賃公司方面，據(jù)Smarine Advisors估計(jì)，中國(guó)租賃公司的業(yè)務(wù)年增長(zhǎng)25%，2019年投資組合規(guī)模達(dá)到590億美元。這意味著，中國(guó)租賃公司在全球船舶融資領(lǐng)域的市場(chǎng)份額占比在20%至25%之間。
此外，中國(guó)的租賃公司也正變得越來(lái)越老道，他們會(huì)小心翼翼地尋找合適的項(xiàng)目，并對(duì)如何放貸和向誰(shuí)放貸持謹(jǐn)慎態(tài)度。
