據(jù)中國證監(jiān)會披露，*ST舜船存在“對外提供財務(wù)資助收取利息收入未入賬以及采用票據(jù)貼現(xiàn)、加價銷售等方式回收利息”等問題，直接導(dǎo)致2013年至2014年共計虛增收入10.69億元，虛增成本9.07億元，虛增財務(wù)費(fèi)用7918.48萬元，虛增利潤6211.95萬元。
繼市場傳出了“*ST舜船母公司江蘇國信集團(tuán)對其進(jìn)行注入210億元資產(chǎn)進(jìn)行保殼”的消息后，深交所也開始對*ST舜船的重組進(jìn)行了問詢。
值得關(guān)注的是，深交所專門對“*ST舜船未按規(guī)定披露相關(guān)關(guān)聯(lián)關(guān)系和關(guān)聯(lián)交易，未及時披露重大合同進(jìn)展情況，存在虛增收入、成本、利潤等情形”進(jìn)行了問詢。并讓*ST舜船補(bǔ)充披露已采取和擬采取的加強(qiáng)公司治理的相關(guān)措施，并請獨(dú)立財務(wù)顧問和律師核查并發(fā)表明確意見。
面對深交所的問詢，有“隱瞞關(guān)聯(lián)關(guān)系和關(guān)聯(lián)交易”前科的*ST舜船于2016年7月11日回復(fù)稱，“公司進(jìn)一步加強(qiáng)往來賬款的日常管理和收付款的稽查工作，堅(jiān)持每季度末對往來賬款進(jìn)行賬齡分析，尤其分析賬齡較長的往來賬款形成原因，對金額較大的往來款項(xiàng)制定回收計劃”。
“*ST舜船一方面會同業(yè)務(wù)、財務(wù)、法務(wù)等部門組成清欠小組，積極向債權(quán)人追償，另一方面通過司法訴訟等法律手段進(jìn)行維權(quán)，努力為公司挽回?fù)p失。”*ST舜船稱。
據(jù)《證券日報》記者了解，*ST舜船曾隱瞞與明德重工的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易，并因此于2013年和2014年分別虛增營業(yè)收入5.75億元和4.94億元。
對此，有專家向記者表示，“關(guān)聯(lián)交易除了利益輸送外，還可以調(diào)節(jié)上市公司利潤，使*ST舜船從虧損變成盈利，或從高利潤企業(yè)變成微利企業(yè)。”
隱瞞關(guān)聯(lián)交易受罰
前董事長被終生禁入
回顧*ST舜船與明德重工的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易的曝光過程可知，*ST舜船先是于2015年8月14日收到中國證監(jiān)會《調(diào)查通知書》，因*ST舜船涉嫌信息披露違法違規(guī)，受到立案調(diào)查。
此后，2016年4月19日，*ST舜船收到中國證監(jiān)會《行政處罰及市場禁入事先告知書》?！陡嬷獣贩Q：關(guān)于舜天船舶涉嫌信息披露違法一案已由中國證監(jiān)會調(diào)查完畢，中國證監(jiān)會擬對舜天船舶及相關(guān)責(zé)任人作出行政處罰及市場禁入。
自此，*ST舜船與明德重工的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易被曝光與大庭廣眾之下。
據(jù)《告知書》顯示，*ST舜船與明德重工構(gòu)成關(guān)聯(lián)關(guān)系、未按規(guī)定披露的內(nèi)容包括：明德重工在資金上依賴公司；明德重工在業(yè)務(wù)、財務(wù)、人員等方面實(shí)際受公司時任董事長王軍民控制。
此外，*ST舜船未按規(guī)定披露與明德重工之間的關(guān)聯(lián)交易包括：*ST舜船向明德重工采購船舶；*ST舜船向明德重工及其關(guān)聯(lián)企業(yè)采購、銷售原材料；*ST舜船向明德重工提供財務(wù)資助。
據(jù)了解，2013年6月份，舜天船舶與明德重工及相關(guān)子公司作為共同賣方，就六艘木片船業(yè)務(wù)與國外買方簽訂了外合同，與明德重工及相關(guān)方簽訂了內(nèi)合同。其后2014年度明德重工有兩艘船舶延遲交付，涉及金額4.44億元，占*ST舜船2013年?duì)I業(yè)收入的13.57%。對于上述合同與遲交事件，*ST舜船未按規(guī)定對該合同的后續(xù)情況及時披露，亦未在2014年年報中準(zhǔn)確披露。
中國證監(jiān)會認(rèn)為，*ST舜船上述未按規(guī)定及時披露關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易，亦未在2013年報和2014年報中披露相關(guān)事項(xiàng)的行為、未按規(guī)定及時披露重大合同進(jìn)展情況，亦未在2014年年報中披露的行為和2013年、2014年年報虛增收入的行為違反了《中華人民共和國證券法》(以下簡稱：《證券法》)第六十三條的規(guī)定，構(gòu)成《證券法》第一百九十三條所述情形。
根據(jù)相關(guān)規(guī)定，中國證監(jiān)會擬決定“責(zé)令舜天船舶改正，給予警告，并處以60萬元罰款”。
《證券日報》記者查閱*ST舜船2016年7月11日公告發(fā)現(xiàn)，“*ST舜船接受中國證監(jiān)會擬作出的行政處罰，放棄陳述、申辯和聽證的權(quán)利”。
值得注意的是，中國證監(jiān)會在《告知書》中表示，相關(guān)責(zé)任人員中，王軍民作為時任董事長直接組織和領(lǐng)導(dǎo)上述違法行為，情節(jié)特別嚴(yán)重。因此，對王軍民采取終身證券市場禁入措施，并處以30萬元罰款。
此外，中國證監(jiān)會認(rèn)為，曹春華作為時任公司董事會秘書兼財務(wù)總監(jiān)負(fù)責(zé)具體實(shí)施上述違法行為，情節(jié)較為嚴(yán)重。因此，曹春華被處以30萬元罰款，并被采取5年證券市場禁入措施。其他相關(guān)人士則皆被給予警告，并處以3萬元—20萬元不同的罰款。
另據(jù)*ST舜船2016年7月11日公告顯示，對于中國證監(jiān)會公布的處罰，*ST舜船時任獨(dú)立董事徐光華、葉樹理、許蘇明已按相關(guān)要求提交了陳述、申辯的申請。
關(guān)聯(lián)關(guān)系曝光
揭露虛假報表內(nèi)幕
隨著*ST舜船與明德重工之間的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易的曝光，兩家公司之間的非法交易也隨之被公開。
據(jù)中國證監(jiān)會披露，公司存在“對外提供財務(wù)資助收取利息收入未入賬以及采用票據(jù)貼現(xiàn)、加價銷售等方式回收利息”等問題，直接導(dǎo)致2013年至2014年共計虛增收入10.69億元，虛增成本9.07億元，虛增財務(wù)費(fèi)用7918.48萬元，虛增利潤6211.95萬元。
而在*ST舜船上述虛假指標(biāo)被曝光后，*ST舜船開始對2013年和2014年的年報進(jìn)行了重大會計差錯更正及追溯調(diào)整。
另據(jù)*ST舜船2016年5月6日發(fā)布的《關(guān)于對以前年度重大會計差錯更正及追溯調(diào)整的補(bǔ)充公告》顯示，*ST舜船存在“向明德重工提供財務(wù)資助，應(yīng)向明德重工收取利息”；“*ST舜船應(yīng)向明德重工支付應(yīng)由公司承擔(dān)的票據(jù)貼現(xiàn)利息等”；“*ST舜船通過與明德重工及其關(guān)聯(lián)企業(yè)形成業(yè)務(wù)和正常采購原材料并加價銷售給明德重工的方式回收利息”；“*ST舜船在采購明德重工船舶時扣減采購成本回收利息”等問題。
*ST舜船稱，由于“*ST舜船向明德重工提供財務(wù)資助但應(yīng)收利息未入賬和通過前述方式回收未入賬利息”等上述因素合計導(dǎo)致公司2013年度，多計營業(yè)收入5.75億元、多計營業(yè)成本 4.71億元等。公司稱，“上述調(diào)整減少2013年歸屬于上市公司股東的凈利潤3732.66萬元”。
此外，2014年度，*ST舜船因多計營業(yè)收入4.94億元、多計營業(yè)成本4.41億元等，同時，因*ST舜船2014年末已對明德重工債權(quán)按可收回金額計提壞賬準(zhǔn)備，上述2013年、2014年調(diào)整而減少的應(yīng)收明德重工往來款 6211.95萬元所對應(yīng)的原計提的壞賬準(zhǔn)備在此次沖回。上述調(diào)整增加2014年度歸屬于上市公司股東的凈利潤3732.66萬元。
明德重工成公司破產(chǎn)元兇？
合作訂單頻頻遭取消
從上述信息可見，*ST舜船在隱瞞與明德重工的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易的同時，對2013年和2014年年報數(shù)據(jù)也進(jìn)行了造假，兩年中分別多計營業(yè)收入5.75億元和4.94億元。由此可見，隱瞞關(guān)聯(lián)交易對上市公司的影響有多么大。
而除了上述兩家公司隱瞞關(guān)聯(lián)交易一事外，還有市場人士分析，*ST舜船的破產(chǎn)重整與明德重工有著一定關(guān)系。甚至有人認(rèn)為，明德重工是*ST舜船破產(chǎn)的導(dǎo)火索。
年報顯示，*ST舜船2015年全年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入10.05億元，同比下降60.03%；歸屬于上市公司股東的凈利潤為-54.5億元，同比下降207.83%。同時，*ST舜船還表示，公司2016年第一季度營業(yè)收入為6.21億元，同比下降19.84%；歸屬于上市公司股東的凈利潤為-5586萬元，同比下降602.48%。
*ST舜船內(nèi)部人士曾公開表示，如果*ST舜船按照目前的主營業(yè)務(wù)繼續(xù)，那么2016年全年依然無法實(shí)現(xiàn)扭虧，*ST舜船無疑將退市。
有市場人士認(rèn)為，對于*ST舜船來說，明德重工的破產(chǎn)就像一個資金黑洞，壓榨著已經(jīng)陷入困境的公司。而*ST舜船的巨虧也有明德重工的一份“功勞”。
數(shù)據(jù)顯示，明德重工從2012年末至2014年6月30日，凈資產(chǎn)均為負(fù)值，且連續(xù)虧損。但明德重工的虧損并沒有嚇跑*ST舜船，反而加強(qiáng)了合作。
據(jù)深交所調(diào)查，*ST舜船自2013年初開始與明德重工合作后，當(dāng)年即簽訂34.9億元的合作建船合同，占*ST舜船2013年外購船舶合同總額的90.6%，在明德重工2013年陸續(xù)出現(xiàn)延期交船現(xiàn)象后，*ST舜船繼續(xù)在2014年與明德重工簽訂22.1億元的合作建船合同，占*ST舜船2014年外購船舶合同總額的99%。2014年在明德重工屢次延期交船的情況下，*ST舜船仍持續(xù)超進(jìn)度向明德重工支付預(yù)付款。截至2014年11月30日，累計支付預(yù)付款達(dá)28.1億元，其中超進(jìn)度支付款項(xiàng)11.9億元。
深交所在通知中批評說，*ST舜船未完整披露在與明德重工合作過程可能產(chǎn)生的重大風(fēng)險，針對明德重工不佳的財務(wù)狀況，*ST舜船不僅持續(xù)與其合作，且持續(xù)超進(jìn)度付款。
事實(shí)證明，明德重工宣布破產(chǎn)后，*ST舜船與明德重工的合作給其造成損失約29億元。
繼2013年和2014年與明德重工合作簽單后，*ST舜船在2015年嘗到了惡果，包括*ST舜船與明德重工合作的訂單在內(nèi)，*ST舜船另有多筆訂單出現(xiàn)被取消的情況，而在船東紛紛棄船的情況下，*ST舜船在2015年的業(yè)績出現(xiàn)了近55億元的巨虧。
繼市場傳出了“*ST舜船母公司江蘇國信集團(tuán)對其進(jìn)行注入210億元資產(chǎn)進(jìn)行保殼”的消息后，深交所也開始對*ST舜船的重組進(jìn)行了問詢。
值得關(guān)注的是，深交所專門對“*ST舜船未按規(guī)定披露相關(guān)關(guān)聯(lián)關(guān)系和關(guān)聯(lián)交易，未及時披露重大合同進(jìn)展情況，存在虛增收入、成本、利潤等情形”進(jìn)行了問詢。并讓*ST舜船補(bǔ)充披露已采取和擬采取的加強(qiáng)公司治理的相關(guān)措施，并請獨(dú)立財務(wù)顧問和律師核查并發(fā)表明確意見。
面對深交所的問詢，有“隱瞞關(guān)聯(lián)關(guān)系和關(guān)聯(lián)交易”前科的*ST舜船于2016年7月11日回復(fù)稱，“公司進(jìn)一步加強(qiáng)往來賬款的日常管理和收付款的稽查工作，堅(jiān)持每季度末對往來賬款進(jìn)行賬齡分析，尤其分析賬齡較長的往來賬款形成原因，對金額較大的往來款項(xiàng)制定回收計劃”。
“*ST舜船一方面會同業(yè)務(wù)、財務(wù)、法務(wù)等部門組成清欠小組，積極向債權(quán)人追償，另一方面通過司法訴訟等法律手段進(jìn)行維權(quán)，努力為公司挽回?fù)p失。”*ST舜船稱。
據(jù)《證券日報》記者了解，*ST舜船曾隱瞞與明德重工的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易，并因此于2013年和2014年分別虛增營業(yè)收入5.75億元和4.94億元。
對此，有專家向記者表示，“關(guān)聯(lián)交易除了利益輸送外，還可以調(diào)節(jié)上市公司利潤，使*ST舜船從虧損變成盈利，或從高利潤企業(yè)變成微利企業(yè)。”
隱瞞關(guān)聯(lián)交易受罰
前董事長被終生禁入
回顧*ST舜船與明德重工的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易的曝光過程可知，*ST舜船先是于2015年8月14日收到中國證監(jiān)會《調(diào)查通知書》，因*ST舜船涉嫌信息披露違法違規(guī)，受到立案調(diào)查。
此后，2016年4月19日，*ST舜船收到中國證監(jiān)會《行政處罰及市場禁入事先告知書》?！陡嬷獣贩Q：關(guān)于舜天船舶涉嫌信息披露違法一案已由中國證監(jiān)會調(diào)查完畢，中國證監(jiān)會擬對舜天船舶及相關(guān)責(zé)任人作出行政處罰及市場禁入。
自此，*ST舜船與明德重工的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易被曝光與大庭廣眾之下。
據(jù)《告知書》顯示，*ST舜船與明德重工構(gòu)成關(guān)聯(lián)關(guān)系、未按規(guī)定披露的內(nèi)容包括：明德重工在資金上依賴公司；明德重工在業(yè)務(wù)、財務(wù)、人員等方面實(shí)際受公司時任董事長王軍民控制。
此外，*ST舜船未按規(guī)定披露與明德重工之間的關(guān)聯(lián)交易包括：*ST舜船向明德重工采購船舶；*ST舜船向明德重工及其關(guān)聯(lián)企業(yè)采購、銷售原材料；*ST舜船向明德重工提供財務(wù)資助。
據(jù)了解，2013年6月份，舜天船舶與明德重工及相關(guān)子公司作為共同賣方，就六艘木片船業(yè)務(wù)與國外買方簽訂了外合同，與明德重工及相關(guān)方簽訂了內(nèi)合同。其后2014年度明德重工有兩艘船舶延遲交付，涉及金額4.44億元，占*ST舜船2013年?duì)I業(yè)收入的13.57%。對于上述合同與遲交事件，*ST舜船未按規(guī)定對該合同的后續(xù)情況及時披露，亦未在2014年年報中準(zhǔn)確披露。
中國證監(jiān)會認(rèn)為，*ST舜船上述未按規(guī)定及時披露關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易，亦未在2013年報和2014年報中披露相關(guān)事項(xiàng)的行為、未按規(guī)定及時披露重大合同進(jìn)展情況，亦未在2014年年報中披露的行為和2013年、2014年年報虛增收入的行為違反了《中華人民共和國證券法》(以下簡稱：《證券法》)第六十三條的規(guī)定，構(gòu)成《證券法》第一百九十三條所述情形。
根據(jù)相關(guān)規(guī)定，中國證監(jiān)會擬決定“責(zé)令舜天船舶改正，給予警告，并處以60萬元罰款”。
《證券日報》記者查閱*ST舜船2016年7月11日公告發(fā)現(xiàn)，“*ST舜船接受中國證監(jiān)會擬作出的行政處罰，放棄陳述、申辯和聽證的權(quán)利”。
值得注意的是，中國證監(jiān)會在《告知書》中表示，相關(guān)責(zé)任人員中，王軍民作為時任董事長直接組織和領(lǐng)導(dǎo)上述違法行為，情節(jié)特別嚴(yán)重。因此，對王軍民采取終身證券市場禁入措施，并處以30萬元罰款。
此外，中國證監(jiān)會認(rèn)為，曹春華作為時任公司董事會秘書兼財務(wù)總監(jiān)負(fù)責(zé)具體實(shí)施上述違法行為，情節(jié)較為嚴(yán)重。因此，曹春華被處以30萬元罰款，并被采取5年證券市場禁入措施。其他相關(guān)人士則皆被給予警告，并處以3萬元—20萬元不同的罰款。
另據(jù)*ST舜船2016年7月11日公告顯示，對于中國證監(jiān)會公布的處罰，*ST舜船時任獨(dú)立董事徐光華、葉樹理、許蘇明已按相關(guān)要求提交了陳述、申辯的申請。
關(guān)聯(lián)關(guān)系曝光
揭露虛假報表內(nèi)幕
隨著*ST舜船與明德重工之間的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易的曝光，兩家公司之間的非法交易也隨之被公開。
據(jù)中國證監(jiān)會披露，公司存在“對外提供財務(wù)資助收取利息收入未入賬以及采用票據(jù)貼現(xiàn)、加價銷售等方式回收利息”等問題，直接導(dǎo)致2013年至2014年共計虛增收入10.69億元，虛增成本9.07億元，虛增財務(wù)費(fèi)用7918.48萬元，虛增利潤6211.95萬元。
而在*ST舜船上述虛假指標(biāo)被曝光后，*ST舜船開始對2013年和2014年的年報進(jìn)行了重大會計差錯更正及追溯調(diào)整。
另據(jù)*ST舜船2016年5月6日發(fā)布的《關(guān)于對以前年度重大會計差錯更正及追溯調(diào)整的補(bǔ)充公告》顯示，*ST舜船存在“向明德重工提供財務(wù)資助，應(yīng)向明德重工收取利息”；“*ST舜船應(yīng)向明德重工支付應(yīng)由公司承擔(dān)的票據(jù)貼現(xiàn)利息等”；“*ST舜船通過與明德重工及其關(guān)聯(lián)企業(yè)形成業(yè)務(wù)和正常采購原材料并加價銷售給明德重工的方式回收利息”；“*ST舜船在采購明德重工船舶時扣減采購成本回收利息”等問題。
*ST舜船稱，由于“*ST舜船向明德重工提供財務(wù)資助但應(yīng)收利息未入賬和通過前述方式回收未入賬利息”等上述因素合計導(dǎo)致公司2013年度，多計營業(yè)收入5.75億元、多計營業(yè)成本 4.71億元等。公司稱，“上述調(diào)整減少2013年歸屬于上市公司股東的凈利潤3732.66萬元”。
此外，2014年度，*ST舜船因多計營業(yè)收入4.94億元、多計營業(yè)成本4.41億元等，同時，因*ST舜船2014年末已對明德重工債權(quán)按可收回金額計提壞賬準(zhǔn)備，上述2013年、2014年調(diào)整而減少的應(yīng)收明德重工往來款 6211.95萬元所對應(yīng)的原計提的壞賬準(zhǔn)備在此次沖回。上述調(diào)整增加2014年度歸屬于上市公司股東的凈利潤3732.66萬元。
明德重工成公司破產(chǎn)元兇？
合作訂單頻頻遭取消
從上述信息可見，*ST舜船在隱瞞與明德重工的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易的同時，對2013年和2014年年報數(shù)據(jù)也進(jìn)行了造假，兩年中分別多計營業(yè)收入5.75億元和4.94億元。由此可見，隱瞞關(guān)聯(lián)交易對上市公司的影響有多么大。
而除了上述兩家公司隱瞞關(guān)聯(lián)交易一事外，還有市場人士分析，*ST舜船的破產(chǎn)重整與明德重工有著一定關(guān)系。甚至有人認(rèn)為，明德重工是*ST舜船破產(chǎn)的導(dǎo)火索。
年報顯示，*ST舜船2015年全年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入10.05億元，同比下降60.03%；歸屬于上市公司股東的凈利潤為-54.5億元，同比下降207.83%。同時，*ST舜船還表示，公司2016年第一季度營業(yè)收入為6.21億元，同比下降19.84%；歸屬于上市公司股東的凈利潤為-5586萬元，同比下降602.48%。
*ST舜船內(nèi)部人士曾公開表示，如果*ST舜船按照目前的主營業(yè)務(wù)繼續(xù)，那么2016年全年依然無法實(shí)現(xiàn)扭虧，*ST舜船無疑將退市。
有市場人士認(rèn)為，對于*ST舜船來說，明德重工的破產(chǎn)就像一個資金黑洞，壓榨著已經(jīng)陷入困境的公司。而*ST舜船的巨虧也有明德重工的一份“功勞”。
數(shù)據(jù)顯示，明德重工從2012年末至2014年6月30日，凈資產(chǎn)均為負(fù)值，且連續(xù)虧損。但明德重工的虧損并沒有嚇跑*ST舜船，反而加強(qiáng)了合作。
據(jù)深交所調(diào)查，*ST舜船自2013年初開始與明德重工合作后，當(dāng)年即簽訂34.9億元的合作建船合同，占*ST舜船2013年外購船舶合同總額的90.6%，在明德重工2013年陸續(xù)出現(xiàn)延期交船現(xiàn)象后，*ST舜船繼續(xù)在2014年與明德重工簽訂22.1億元的合作建船合同，占*ST舜船2014年外購船舶合同總額的99%。2014年在明德重工屢次延期交船的情況下，*ST舜船仍持續(xù)超進(jìn)度向明德重工支付預(yù)付款。截至2014年11月30日，累計支付預(yù)付款達(dá)28.1億元，其中超進(jìn)度支付款項(xiàng)11.9億元。
深交所在通知中批評說，*ST舜船未完整披露在與明德重工合作過程可能產(chǎn)生的重大風(fēng)險，針對明德重工不佳的財務(wù)狀況，*ST舜船不僅持續(xù)與其合作，且持續(xù)超進(jìn)度付款。
事實(shí)證明，明德重工宣布破產(chǎn)后，*ST舜船與明德重工的合作給其造成損失約29億元。
繼2013年和2014年與明德重工合作簽單后，*ST舜船在2015年嘗到了惡果，包括*ST舜船與明德重工合作的訂單在內(nèi)，*ST舜船另有多筆訂單出現(xiàn)被取消的情況，而在船東紛紛棄船的情況下，*ST舜船在2015年的業(yè)績出現(xiàn)了近55億元的巨虧。
